Che cos'è la DeFi?

Breve riassunto

✔️ DeFi è l'acronimo di Decentralised Finance (finanza decentralizzata) ed è un termine del mondo delle criptovalute che si riferisce ai servizi finanziari che operano senza l'intervento di terzi.

✔️ Op una piattaforma Defi è possibile risparmiare, prendere in prestito, prestare, scioperare e assicurarsi per qualsiasi cosa. Senza che nessuna autorità centrale lo permetta o lo vieti.

✔️ Smart contratti sono contratti che stabiliscono i termini che l'utente deve accettare se vuole stipulare.

✔️ I contratti intelligenti funzionano generalmente in modo molto più rapido ed economico rispetto ai fornitori di finanziamenti tradizionali.

A proposito della DeFi?

DeFi è un termine che proviene dal mondo delle criptovalute e significa Finanza Decentralizzata (Decentralized Finance).

Da qui viene subito naturale chiedersi cosa sia la finanza centralizzata. Questa è costituita dalle istituzioni finanziarie tradizionali, come banche, compagnie di assicurazione, istituti di prestiti ipotecari e altri intermediari.

Decentralizzato viene inteso dunque come la mancanza di intervento di queste terze parti. Perciò, con la DeFi si può richiedere un prestito, prestare e usare o offrire tutti gli altri servizi finanziari tradizionali senza alcuna autorità centrale che permetta o vieti di farlo.

Come funziona la DeFi?

Se volessi prendere un prestito, normalmente dovrei rivolgermi a un’istituzione finanziaria. Se lo si vuole fare tramite la DeFi, basta andare su una piattaforma di scambio dove la domanda e l’offerta si presentano assieme. Ad esempio, ci sono persone su una piattaforma di scambio che sono più che disposte a prestare soldi, a patto che vengano restituiti e ne possano trarre vantaggio. Non chiederanno codici di registrazione BKR, ma chiederanno quasi sempre una garanzia. Se il prestito non viene ripagato, la garanzia viene ceduta.

Ma come è possibile fare una cosa del genere su una piattaforma online? Non ci si può consultare o comunicare i propri termini all’altra persona se ci si incontra su una piattaforma impersonale senza l'abilità di comunicare. Ma esiste una soluzione a questo.

Tutto ciò funziona su queste piattaforme grazie agli smart contract. Questi sono contratti che definiscono i termini ai quali è necessario aderire se si vuole farne parte. Dunque, come funziona uno smart contract?

Nella sua forma più semplice, uno smart contract è come una macchinetta alla stazione dei treni. I termini sono stabiliti. Bisogna mettere x soldi e poi un prodotto a scelta, y, cade dopo aver digitato il codice, solo dopo aver inserito abbastanza denaro.

Questo è il meccanismo delle piattaforme DeFi. Se si vuole prendere in prestito x criptovaluta, bisogna mettere una garanzia in monete y, dopodiché si potrà prendere in prestito x per un certo periodo di tempo. Dopo questo periodo, lo smart contract dice che bisogna restituire x con gli interessi, dopodiché la garanzia verrà restituita. Se le condizioni del prestito vengono violate, allora lo smart contract tratterrà la garanzia, tutto automaticamente.

Questi tipi di smart contract generalmente funzionano in modo molto più veloce ed economico rispetto ai fornitori finanziari tradizionali, e queste piattaforme DeFi sono diventate molto popolari in poco tempo. Le Stablecoin sono spesso utilizzate anche sulle piattaforme DeFi.

Un altro grande vantaggio della DeFi è che non ha limiti. Perciò è possibile prendere in prestito da qualcuno in Grecia o in Brasile, fintanto che lo smart contract venga rispettato.

Per cosa può essere usata la DeFi?

Ci sono molte opzioni per quanto riguarda la DeFi. Si può risparmiare, prendere un prestito, prestare, fare staking, stipulare un'assicurazione su qualcosa; si può praticamente fare tutto ciò che offre la finanza tradizionale. Il tutto per una frazione del prezzo ordinario.

Tramite lo staking, si possono ricevere interessi sulle monete depositate. Perciò non è un prestito, ma questo permette di ricevere ritorni dal Proof-of-Stake. Dopo un periodo prestabilito, l’importo originale viene restituito con gli interessi. Se i tassi di interesse ricevuti sono molto alti, bisogna chiedersi se questo è sostenibile. Per esempio, Time Wonderland offriva tassi di interesse talmente alti che non era sostenibile, una sorta di schema piramidale.

Quando si inizia a prestare la propria riserva di criptovaluta su una piattaforma, si presta ad altri tramite uno smart contract. Alla scadenza del contratto, si riceve il prestito con gli interessi. Le piattaforme note per questo sono Aave e Compound.

Molto conosciute sono le piattaforme di scambio decentralizzate (DEX). Anche un po’ malfamate. Questo perché può essere molto complicato fare qualsiasi cosa. Nomi ben conosciuti sono UniSwap e PancakeSwap. Qui si possono scambiare monete (swap) con altre, fare staking, acquistare, vendere e molto altro.

Se si vuole iniziare qui, è necessario sapere bene ciò che si fa, perché si possono commettere rapidamente errori con contratti di monete, reti che hanno monete al loro interno o commissioni (gas). Inoltre, una DEX che usa Ethereum, come UniSwap, è molto costosa in termini di commissioni di transazione a causa delle elevate commissioni di gas di Ethereum.

Un piccolo consiglio per chi è interessato a fare trading su una DEX: se non si investono grosse somme di denaro, il trading su una DEX Ethereum è inutile. Si perderanno più soldi con le commissioni di quello che si riceverà con le monete, a meno che non si riceva una dritta assurda. Si può provare PancakeSwap o qualcos'altro, dato che le commissioni sono molto inferiori, ma anche in questo caso bisogna informarsi bene. Consiglio di iniziare con importi molto bassi.

Un’altra opzione è il mining di liquidità. Qui si ricevono interessi per aver fornito liquidità ad altri utenti. Correlato a questo è lo yield farming, dove si bloccano i token e una sorta di robot cerca il miglior ritorno sul proprio investimento acquistando ai migliori prezzi su altre piattaforme DeFi.

Ci sono anche i mercati peer to peer, dove si può fare trading direttamente con un’altra persona per articoli che le persone vogliono, come un NFT su OpenSea.

Qual è il futuro della DeFi?

C’è stato un vero e proprio clamore attorno alla DeFi. Le monete sono cresciute vertiginosamente in gran numero.

Le acque ore si sono calmate un po’, ma la DeFi resta ancora un grandissimo mercato.

Quando i difetti degli smart contract verranno risolti e i sistemi decentralizzati riusciranno a esiliare i truffatori, vedremo se questo mercato riuscirà a imporsi.

È chiaro che c’è bisogno di finanziamenti senza intermediari, perciò tutto questo non sparirà a breve. Dunque, ci si può aspettare che il meglio del meglio avrà un buon futuro, anche se il clamore in questo momento è finito.