Was ist DeFi?

Kurze Zusammenfassung

✔️ DeFi steht für Decentralised Finance und ist ein Begriff aus der Welt der Kryptowährungen, der sich auf Finanzdienstleistungen bezieht, die ohne Eingriffe Dritter funktionieren.

✔️ Op kann man auf einer Defi-Plattform sparen, leihen, verleihen, streiken und sich versichern lassen. Ohne dass eine zentrale Behörde dies erlaubt oder verbietet.

✔️ Smart Verträge sind Verträge, in denen Bedingungen festgelegt sind, denen man zustimmen muss, wenn man sie abschließen will.

✔️ Smart Verträge funktionieren in der Regel viel schneller und billiger als herkömmliche Finanzdienstleister.

Über DeFi?

DeFi ist ein Begriff aus der Welt der Kryptowährungen und steht für Decentralised Finance.

Da stellt sich schnell die Frage, was eine zentralisierte Finanzierung ist. Dabei handelt es sich um die traditionellen Finanzinstitute wie Banken, Versicherungen, Hypothekarkreditgeber und andere Vermittler.

Mit dezentral ist also gemeint, dass es keine Einmischung der genannten Dritten gibt. Mit DeFi können Sie also leihen, verleihen und nehmen oder alle anderen traditionellen Finanzdienstleistungen anbieten, ohne dass eine zentrale Behörde Ihnen dies erlaubt oder verbietet.

Wie funktioniert DeFi?

Wenn Sie einen Kredit aufnehmen wollen, gehen Sie normalerweise zu einem Finanzinstitut. Wenn man es über DeFi machen will, geht man zu einer Börsenplattform, wo auch Angebot und Nachfrage zusammenkommen. Es gibt zum Beispiel Leute auf einer DeFi-Plattform, die durchaus bereit sind, Ihnen Geld zu leihen, vorausgesetzt, sie bekommen es zurück und profitieren selbst davon. Sie werden Sie nicht nach Ihrer BKR-Registrierung fragen, sondern fast immer nach Sicherheiten. Wenn Sie nicht zurückzahlen, verfallen Ihre Sicherheiten.

Aber wie kann man so etwas auf einer Online-Plattform organisieren? Wenn man sich auf einer unpersönlichen Plattform ohne Kommunikationsmöglichkeit trifft, kann man dem anderen nicht seine eigenen Bedingungen mitteilen oder übermitteln. Sie haben jedoch eine Lösung dafür gefunden.

Sie arbeiten auf diesen Plattformen mit intelligenten Verträgen. Das sind Verträge, in denen Bedingungen festgelegt sind, denen Sie zustimmen müssen, wenn Sie den Vertrag abschließen wollen. Wie funktioniert also ein intelligenter Vertrag?

In seiner einfachsten Form ist ein intelligenter Vertrag ein Verkaufsautomat am Bahnhof. Die Bedingungen sind festgelegt. Man muss einen Betrag x einzahlen und dann kommt ein Produkt y heraus, das man durch Eingabe eines Codes auswählt, nachdem man genug Geld eingezahlt hat.

So funktioniert es auch bei DeFi-Plattformen. Wenn man sich Kryptowährung x leihen möchte, muss man eine bestimmte Menge an Sicherheiten in Form von Münzen y hinterlegen und darf sich dann x für eine bestimmte Zeit ausleihen. Nach Ablauf dieser Zeit sagt der intelligente Vertrag, dass Sie x plus Zinsen zurückgeben müssen, woraufhin Sie Ihre Sicherheiten zurückerhalten. Wenn Sie die Bedingung für die Kreditaufnahme verletzen, verfällt die Sicherheit automatisch durch den intelligenten Vertrag.

Diese Arten von intelligenten Verträgen funktionieren in der Regel viel schneller und billiger als herkömmliche Finanzdienstleister, weshalb diese DeFi-Plattformen in kurzer Zeit sehr beliebt geworden sind. Stablecoins werden auch häufig auf DeFi-Plattformen verwendet.

Ein weiterer großer Vorteil von DeFi ist, dass es keine Grenzen gibt. Es ist also durchaus möglich, sich von jemandem in Griechenland oder Brasilien etwas zu leihen, solange man sich an den intelligenten Vertrag hält. Und es kostet kein einziges Blatt Papier.

Wofür verwenden Sie DeFi?

Sie haben viele Möglichkeiten, wenn es um DeFi geht. Man kann sparen, leihen, verleihen, pfänden, eine Versicherung abschließen - eigentlich kann man so ziemlich alles tun, was man mit herkömmlichen Finanzmitteln tun kann. Und das zu einem Bruchteil des normalen Preises.

Wenn Sie einen Einsatz leisten, erhalten Sie Zinsen auf Ihre eingezahlten Coins. Es handelt sich also nicht um eine Kreditvergabe, sondern um den Proof of Stake Nach Ablauf der vereinbarten Frist erhalten Sie den ursprünglichen Betrag zuzüglich Zinsen zurück. Wenn die Zinssätze, die Sie erhalten, sehr hoch sind, müssen Sie sich fragen, ob dies tragbar ist. Time Wonderland zum Beispiel gab Ihnen so hohe Zinsen, dass dies nicht tragbar war, eine Art Schneeballsystem.

Wenn Sie mit dem Verleihen beginnen, haben Sie Kryptowährung auf einer Plattform gestohlen und sie dann über einen intelligenten Vertrag an andere verliehen. Wenn der Vertrag ausläuft, erhalten Sie das Darlehen zuzüglich Zinsen zurück. Bekannte Plattformen hierfür sind Aave und Compound.

Sehr bekannt sind die dezentralen Börsen (DEX). Auch ein bisschen anrüchig. Das liegt daran, dass es sehr kompliziert sein kann, dort etwas zu tun. Bekannte Namen sind UniSwap und PancakeSwap. Sie können hier Münzen mit anderen tauschen (swappen), schlagen, kaufen, verkaufen und vieles mehr.

Wenn Sie hier einsteigen wollen, müssen Sie wissen, was Sie tun, denn Sie werden schnell Fehler machen, wenn Sie Verträge über Münzen, Netzwerke mit Münzen oder (Gas-)Gebühren abschließen. Darüber hinaus ist ein DEX, der auf Ethereum läuft, wie UniSwap, aufgrund der hohen Gasgebühren von Ethereum sehr teuer in Bezug auf die Transaktionskosten.

Ein kleiner Ratschlag für diejenigen, die sich für den Handel an einer DEX interessieren: Wenn Sie nicht vorhaben, große Geldsummen zu setzen, ist der Handel an einer Ethereum DEX sinnlos. Sie werden mit Gebühren mehr Geld verlieren, als Sie mit Münzen jemals gewinnen können, es sei denn, Sie bekommen einen Diamanten-Tipp. Versuchen Sie es dann mit PancakeSwap oder ähnlichem, das mit viel niedrigeren Gebühren arbeitet, aber auch da müssen Sie sich gut informieren. Beginnen Sie mit sehr kleinen Mengen.

Eine weitere Möglichkeit ist das Liquiditäts-Mining. Hier erhalten Sie Zinsen für die Bereitstellung von Liquidität für andere Nutzer. Damit verbunden ist das Yield Farming, bei dem Sie Token festlegen und eine Art Roboter nach der besten Rendite für Ihre Investition sucht, indem er bei anderen DeFi-Plattformen nach den besten Preisen sucht.

Es gibt auch Peer-to-Peer-Marktplätze, auf denen man direkt mit einer anderen Person mit Gegenständen handelt, die andere haben wollen, wie z. B. ein NFT auf OpenSea.

Was ist die Zukunft von DeFi?

Es hat einen regelrechten Hype um die DeFi gegeben. Die Münzen stiegen dutzendfach in die Höhe und die Bäume wuchsen in den Himmel.

Der Sturm hat sich inzwischen etwas gelegt, aber DeFi ist immer noch ein sehr großer Markt.

Sobald die Kinderkrankheiten wie Fehler in den Smart Contracts und dezentrale faule Äpfel ausgemerzt sind, wird sich zeigen, ob sich dieser Markt behaupten kann.

Es liegt auf der Hand, dass es einen Bedarf an Finanzierungen ohne Vermittler gibt, und dieser wird in absehbarer Zeit nicht verschwinden. Daher wird erwartet, dass sich Perlen sehr gut entwickeln werden, auch wenn der Hype jetzt vorbei ist.