Breve riassunto

✔️ Il denaro Fiat ha valore perché può essere utilizzato per acquistare beni e servizi.

✔️ In Europa, quasi tutte le banche centrali sono di proprietà dello Stato, tranne in Svizzera, dove sono al 100% private, e in Belgio, dove sono al 50% di proprietà dello Stato.

Cos'è il denaro fiat?

Il termine fiat money è piuttosto conosciuto. Tuttavia, non tutti sanno esattamente cosa significhi questo termine e come le persone abbiano trattato il denaro nel corso della storia. Per questo abbiamo scritto questa lezione.

Lo scopo del denaro fiat

Il denaro fiat (consenso) deriva il suo valore dalla fiducia che i beni e i servizi possano essere acquistati con esso. Un governo lo fa rispettare etichettandolo come moneta a corso legale, quindi è necessario accettarlo in uno scambio. Il suo valore materiale è in genere minimo o nullo.

Lo scopo della moneta fiat è quello di garantire che ci sia abbastanza denaro in circolazione per pagare tutti i beni e i servizi. Se c'è troppo poco denaro, i prodotti non possono essere acquistati. Quando c'è un'eccedenza, ci troviamo di fronte a inflazione.

Il denaro Fiat di solito non ha un valore intrinseco, a differenza, ad esempio, dell'oro o dell'argento.

La storia del denaro

Antichità

Nella preistoria le persone commerciavano tra loro. Ognuno svolgeva il proprio compito. L'obiettivo era semplicemente avere abbastanza da mangiare e un posto dove sopravvivere. In realtà si scambiava il tempo. Gli uomini andavano a caccia e in cambio le donne e i bambini andavano a prendere creature meno pericolose come tuberi e limoni e le donne confezionavano vestiti. Una bella organizzazione per un lungo periodo.

A un certo punto, i beni non deperibili sono diventati come il denaro. Pensa alle armi e agli oggetti di consumo.

Prima età del bronzo

In questo periodo, gli oggetti di bronzo venivano utilizzati come mezzi di pagamento. Anelli e costole di bronzo di peso quasi uguale venivano utilizzati per pagare ogni genere di cose.

Metalli preziosi e varianti

In Mesopotamia, le persone usavano l'argento come standard intorno al 2500 a.C.. Tutto questo veniva registrato su tavolette di argilla e quindi lo sappiamo. Una barra d'argento veniva pesata e tagliata a pezzi, se necessario. Secondo gli storici, la scrittura cuneiforme fu inventata appositamente per questo scopo.

Il re Hammurabi di Babilonia era un uomo saggio. Considerava un commercio di monete d'argento intorno al 1760 a.C. così importante da richiedere la presenza di testimoni. Babilonia divenne un impero potente e prospero grazie alle sue acute intuizioni.

In Cina, intorno al 1500 a.C., le conchiglie di cowrie venivano utilizzate come moneta. Anche nel XX secolo si poteva pagare con queste conchiglie! All'inizio dovevi pagare due conchiglie per una donna, ma nel XIX secolo la cifra era salita a 1.000. A quanto pare, le donne erano sempre più apprezzate.

Nel 700 a.C., i cinesi passarono al denaro fatto di carta. Probabilmente avevano finito le conchiglie. Il vantaggio di una moneta di questo tipo è che non c'è una disponibilità limitata, come nel caso dell'oro e dell'argento.

Le prime monete ufficiali furono coniate in Lidia dal re Alattes intorno al 640 a.C.. Erano fatte di electrum, una miscela di argento e oro. Probabilmente conosci l'ultimo re della Lidia grazie al detto "essere ricco come Creso". Fu il primo a coniare una moneta d'oro, portando un'enorme ricchezza a questa piccola città-stato. Anche i cittadini comuni divennero commercianti e diedero vita ai primi tipi di negozi, vendendo merci ambite come profumi e cosmetici a clienti provenienti da tutto il mondo allora conosciuto.

Nel 550 a.C., i greci pagavano già con le dracme, cioè con una manciata. Si trattava di monete d'argento con un peso fisso.

Alessandro Magno (356-323 a.C.) non poteva rimanere indietro. Inventò una moneta emessa dal governo con un timbro ufficiale per garantirne il valore e la qualità, rendendola una moneta a corso legale. Tuttavia, fu abbastanza saggio da consentire altri mezzi di pagamento per regione, soprattutto in considerazione delle sue rapide espansioni. La moneta iniziò a diventare di uso comune.

L'Egitto era noto intorno al 300 a.C. per le sue banche del grano, dove si potevano pagare le merci con il grano.

I Romani prendevano tutto con un granello di sale, quindi pensarono che fosse meglio pagare anche con quello. I soldati ricevevano il loro stipendio in sale, che all'epoca era una delle spezie più preziose e per questo era conosciuto come oro bianco. Stipendio significa razione di sale.

I templi erano come banche fin da Babilonia, perché i sacerdoti erano visti come persone molto oneste. Giulio Cesare pose fine a tutto questo, perché le cose erano troppo oneste. Istituì le prime vere banche e queste si arricchirono in modo molto onesto prestando denaro a interesse. Le famose monete stabili dell'epoca erano l'aureo e il denario d'argento.

Storia della moneta fiat

Cartamoneta cinese e mongola

Intorno all'anno 1000, le dinastie Yuan e Ming in Cina utilizzavano la carta moneta. I commercianti erano costretti a portare con sé metalli preziosi e lo trovavano scomodo. Il governo emise delle cambiali che i commercianti potevano acquistare in cambio di metalli preziosi per facilitare il commercio.

All'epoca di Dzhenghis Khan, la cartamoneta fu utilizzata come mezzo di pagamento ufficiale tra i mongoli.

La ricchezza dei Cavalieri Templari

Durante le Crociate fu fondato l'Ordine dei Cavalieri Templari. Questi cavalieri avevano fatto voto di povertà e tutti i loro beni passarono in possesso dell'ordine. In questo modo divennero ricchi. Le storie sugli scavi alla Moschea di Al Aqsa, dove avevano trovato il tesoro del Tempio di Salomone insieme a reliquie bibliche, erano probabilmente leggende divertenti.

Una spiegazione più ovvia della loro ricchezza risiedeva nel fatto che ogni cavaliere gli donava tutti i suoi beni e nelle loro diverse fonti di reddito, tra cui doni, tasse, entrate ecclesiastiche e molto altro. Avevano una mano in tutto e a un certo punto divennero i banchieri di re e papi, tra il 1100 e il 1300.

Il re francese, Filippo il Bello, aveva preso in prestito molto denaro dai Cavalieri Templari. A venerdì 13 Nell'anno 1307, questo re aveva trovato una soluzione al suo problema di denaro. Li dichiarò eretici, in collaborazione con Papa Clemente V, che aveva preso molti prestiti da loro, e li stakenò tutti. Il 18 marzo 1314, tutti i leader furono bruciati per eresia.

Jacques de Molay, il gran maestro dell'ordine, gridò mentre veniva bruciato che sia il re che il papa sarebbero morti entro un anno. Non appena detto, nel giro di un anno morirono entrambi. Sui Templari aleggia ancora una sorta di velo magico.

Bollette

In Europa, la cartamoneta fu introdotta con la cambiale. I commercianti e gli orafi ne videro i vantaggi. I commercianti potevano viaggiare e commerciare senza dover portare con sé metalli preziosi molto visibili e pesanti. Potevano richiedere cambiali per le loro merci, da scambiare poi con oro o altri metalli preziosi.

Scorte frazionali di oro

L'orafo pensò a qualcosa di molto intelligente. Vide che nel suo caveau veniva depositato molto oro, ma non tutto veniva raccolto in una volta sola. Così iniziò a prestare e a depositare l'oro. Questo, ovviamente, andò bene finché non ci fu un "bank run" e lui andò in bancarotta. Una volta che la gente si rese conto che gli orafi non tenevano tutto in riserve fisiche, tutti naturalmente andarono a prendere i loro soldi il prima possibile.

Il bulbo del tulipano

Un intermezzo divertente è la storia del tulipano. C'è stata una bolla e la paura di perdere l'occasione, grida familiari del mondo crypto. Intorno al 1600, questo tulipano proveniente dalla Turchia divenne molto popolare negli ambienti altolocati. Le signore lo indossavano nella scollatura durante i balli di gala. Un'infezione virale diede ai fiori fiamme dai colori vivaci, che ne aumentarono notevolmente la popolarità.

Nel 1623, per un bulbo di tulipano si pagavano circa mille fiorini, 7 volte il reddito annuale. Il Semper Augustus prese la corona, passando il banco per 6.000 sterline. Nel 1636 questa bolla scoppiò. Probabilmente qualche persona intelligente scoprì che era possibile coltivare i tulipani anche da soli e quando un numero sufficiente di persone lo fece, si verificò la diluizione causata dall'eccesso di offerta.

Banca

La parola banca deriva dall'italiano. Una banca era una panchina dove si svolgevano affari commerciali. Le banche avevano un occhio di riguardo per gli orafi e detenevano solo una piccola frazione di capitale. Nel XVII secolo, la Banca di Amsterdam emise banconote al portatore, con le quali si poteva procedere al rimborso della banconota in specie, cioè in metallo prezioso. A questa seguirono presto la Banca d'Inghilterra e la Banque de France. Quest'ultima fallì nel 1721.

Denaro fiduciario

Il denaro fiduciario è stato spesso utilizzato per pagare grandi sconvolgimenti come le rivoluzioni. Quindi non c'è copertura per questo. Di solito questo finisce con l'iperinflazione e la fine di questo denaro.

Il Gold Standard

Il gold standard, noto anche come standard aureo, fu introdotto nel 1816 per facilitare il commercio internazionale. Il valore fisso della valuta in oro permetteva ai commercianti di conoscere la propria posizione. Questo sistema è proseguito fino al XX secolo.

Puoi sempre scambiare la cartamoneta con l'oro. Tuttavia, l'oro non ha sempre lo stesso valore. Questo non è conveniente per un mezzo di scambio internazionale.

Se l'attività economica è molto più intensa in un dato momento, non è possibile aumentare la quantità di oro. Di conseguenza, inibisce la crescita. La fine del gold standard era imminente a causa della globalizzazione e dell'aumento dell'attività economica nel mondo.

Federal Reserve Bank

Nel 1912, JP Morgan, un ricco banchiere, organizzò una riunione sulla sua isola privata di Jekyll Island. Il suo piano era quello di creare una banca con altre ricchissime famiglie che possedevano il 25% del mondo. I partecipanti più noti erano le famiglie Rockefeller, de Rothschild e Warburg.

Volevano il monopolio della creazione di denaro a interesse negli Stati Uniti. Il governo avrebbe dovuto rivolgersi a questa banca per ottenere nuovo denaro. Una percentuale fissa di ogni dollaro creato sarebbe andata direttamente a questi super-ricchi. La chiamarono Federal Reserve Bank, in modo che non sembrasse molto privata e la gente pensasse che fosse un'agenzia governativa.

Il Presidente Wilson e molti Democratici non avevano molta fiducia in questo. Bene, pensarono JP Morgan e soci, voteremo quando saranno intorno all'albero di Natale. I membri del Congresso che parteciparono alla votazione non avevano idea di aver appena consegnato il panorama finanziario ai ricchi finanziatori. Questo schema è anche conosciuto come "La creatura di Jekyll Island".

Il vantaggio di questo sistema era che le corse agli sportelli diventavano praticamente impossibili. La Federal Reserve Bank poteva stampare un numero illimitato di dollari e sostenere le banche secondo le necessità. Anche il governo poteva prendere in prestito denaro illimitato e il denaro affluiva a secchiate in questa banca privata a spese dei cittadini.

Banca centrale

Le banche centrali in Europa sono quasi tutte di proprietà dello Stato, tranne in Svizzera (100% di proprietà privata) e in Belgio (50%). Tuttavia, anche le banche commerciali hanno il diritto di creare denaro fiat dal nulla, purché abbiano una frazione di capitale proprio a disposizione. In questo caso, è possibile che si verifichino dei fallimenti bancari, come nel caso della Dirk Scheringa Bank o del crollo durante la crisi economica del 2008.

La banca centrale deve tenere sotto controllo la massa monetaria della valuta nazionale in modo che non si verifichi una svalutazione monetaria significativa. Se il denaro viene stampato in quantità illimitate, può danneggiare l'economia e distruggere il potere d'acquisto.

Il futuro del denaro fiat

Con l'arrivo di cryptocurrency un giorno potrebbe essere intrapresa una nuova strada. Con la moneta digitale della Banca Centrale (CBDC), la cartamoneta viene effettivamente scambiata con il denaro digitale, le criptovalute.

Nella storia della moneta fiat, non c'è mai stata una valuta che abbia superato la prova del tempo. Ogni tipo di moneta fiat ha attraversato periodi tumultuosi di iperinflazione e di declino. Di conseguenza, la merce fisica della moneta fiat è solitamente priva di valore intrinseco.

Il sistema finanziario tradizionale tende ad avere una liquidità limitata e non è decentralizzato, quindi le persone potrebbero rifugiarsi nel Bitcoin e in altre criptovalute in paesi in cui la fiducia nel governo e nei governi è bassa.

Criptocurrency e blockchain può interrompere i cicli di ascesa e declino del denaro fiat. La domanda, tuttavia, è se le banche, i cittadini e i governi stiano aspettando questo momento. Il futuro ce lo dirà.