Dollar Cost Averaging (DCA) vs. Market Timing

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Ted Maas
Professional Gem Spotter
Ted Maas

Angesichts des aktuellen Bärenmarktes haben einige von Ihnen wahrscheinlich nach der besten Krypto-Ausstiegsstrategie gegoogelt. Andere haben auf diesen Moment gewartet und nach einer Gelegenheit gesucht, wieder zu investieren. Doch was ist die beste Taktik in der aktuellen Baisse? Die gängigste Taktik ist das "Timing des Marktes", bei dem die Händler versuchen, den Markt bzw. den Tiefpunkt vorherzusagen; andere glauben fest an die langweilige (aber effektive) Methode des Dollar-Cost-Averaging. Betrachten wir die Vor- und Nachteile beider Investitionsmethoden.

Timing des Marktes

Ob Sie nun mit Aktien oder Kryptowährungen handeln, das Timing des Marktes ist nicht einfach. Wenn es so wäre, könnte jeder das Endergebnis schon jetzt vorhersagen. Aus diesem Grund sind professionelle Investoren und Analysten rar gesät. In der Welt der Aktien werden diese Leute zu Recht mit einem hohen Gehalt entlohnt. Sie müssen die Produkte und den Markt wie ihre Westentasche kennen. Die Vorhersage der Zukunft ist ein Vermögen wert, in diesem Fall buchstäblich. Was verstehen wir eigentlich unter Timing am Markt? Einfach ausgedrückt, die Bestimmung des genauen Zeitpunkts, wann man in den Markt ein- oder aussteigen sollte. Wann man kaufen und wann man verkaufen sollte. Zu welchen Zeitpunkten geben Sie eine Bestellung auf? TLDR: Hoch kaufen, niedrig verkaufen. Im heutigen Bärenmarkt versuchen die Investoren den Zeitpunkt zu bestimmen, an dem Bitcoin seinen wahren Tiefpunkt erreicht. Dies geschieht mit Hilfe von Erfahrung, technischer Analyse und manchmal auch künstlicher Intelligenz wie z. B. Trading Bots. Der Vorteil dieser Strategie besteht darin, dass man, wenn man es richtig macht, viel mehr verdienen kann als mit jeder anderen Anlagestrategie. Der Nachteil? Das ist nicht einfach, vor allem in einem relativ neuen Markt wie dem der Kryptowährungen. Aber seien wir ehrlich, jeder macht es. Schließlich ist es der größte inhaltliche Schwerpunkt in den Krypto-Medien.

 

Was ist DCA (Dollar-Cost-Averaging)?

Dollar-Cost Averaging, allgemein bekannt als DCA, ist eine sichere Anlagestrategie, bei der Sie den Betrag, den Sie zu investieren bereit sind, in regelmäßige Käufe aufteilen. Auf diese Weise müssen Sie sich beim Handel mit digitalen Währungen nicht so sehr um die Volatilität sorgen. Sie kaufen die Kryptowährung systematisch (z. B. jeden Monat), unabhängig vom Preis. Sie versuchen nicht, den Markt zu timen. Sie kaufen einfach eine regelmäßige Menge zu einer regelmäßigen Zeit. Dies kann ein fester Betrag oder ein fester Prozentsatz sein. 

Mit DCA müssen Sie sich keine Sorgen über kontraproduktive Entscheidungen machen, die auf Angst oder Gier beruhen. DCA ist ein solider Plan für alle, die neu in der Welt der Kryptowährungen sind. Neue Investoren kennen den Markt nicht und kennen das Produkt nicht. Mit einem grundlegenden DCA-Plan können Anfänger das Wasser testen und sehen, was eine kleine Investition einbringt. Das Dollar-Cost-Averaging ist keine goldene Regel, die zum endgültigen Erfolg führt. Diese Strategie kann jedoch verhindern, dass man zu gierig wird oder zu spät kauft, während man trotzdem von Zeit zu Zeit einen Gewinn erzielt. Die Taktik funktioniert auch in umgekehrter Richtung (Verkauf) für Anleger, die nach einer einfachen (aber soliden) Krypto-Ausstiegsstrategie suchen. Der Nachteil von DCA? Manche finden sie zu passiv und nennen sie sogar langweilig. DCA während eines Bullenmarktes kann bedeuten, dass man einige Momente verpasst, während das Eisen heiß ist.

Zusammengefasst::

  • Beim Dollar-Cost-Averaging (DCA) investieren Sie systematisch und in regelmäßigen Abständen Beträge, unabhängig vom jeweiligen Kurs.
  • Mit DCA reduzieren Sie die Auswirkungen der Volatilität auf den Kryptopreis.
  • Dies verhindert, dass Händler zu einem schlechten Zeitpunkt investieren, da sie nicht von einem bestimmten Zeitpunkt, wie z. B. einem Bullenmarkt, abhängig sind.

Welche Investitionstaktik ist besser? Timing des Marktes oder Dollar-Cost-Averaging?

Beide Taktiken haben ihre Vor- und Nachteile. Das Timing des Marktes kann größere Gewinne bringen, birgt aber auch größere Risiken. Anfängern empfehlen wir die Dollar-Cost-Averaging-Taktik, weil sie das Risiko reduziert, aber auch für die Psychologie eines angehenden Händlers besser ist. Auf Angst und Gier basierende Geschäfte können sowohl für Neulinge als auch für Veteranen negative Auswirkungen haben. Langfristig setzen Händler, die die DCA-Strategie anwenden, auf Einfachheit und schützen sich vor bestimmten Versuchungen.

 

Eine andere Möglichkeit ist natürlich, beide Strategien zu kombinieren. Um das Wasser zu testen, können Sie mit einem einfachen DCA-Schema beginnen. Sobald Sie einen großen Aufschwung auf dem Markt sehen, könnten Sie das Schema etwas anpassen und prozentual mehr investieren. Wenn Sie mehr Gewinn gemacht haben als erwartet, können Sie den Überschuss in ein anderes Projekt investieren, indem Sie das Timing des Marktes beachten. Zum Beispiel ein vielversprechendes Projekt. Sie müssen nicht immer aufs Ganze gehen. Sie können den erzielten Gewinn auch nutzen, um beispielsweise Ihr DCA-Programm zu erweitern. Wenn Sie Ihr neues Ziel erreicht haben, können Sie jederzeit zu Ihrem normalen Zeitplan zurückkehren. Natürlich kann man es auch andersherum machen, wenn die Marktstimmung extrem negativ ist, oder wenn man zum Beispiel verkaufen will. Mehrere Taktiken können richtig sein, sofern Sie Ihre Ziele und Erwartungen im Voraus festlegen. Es ist schön, wenn in einer Hausse alles nach oben geht, aber erfahrene Händler sollten immer einen Notfallplan für den schlimmsten Fall haben!